这时，两个男孩都已长成了青年，而小女孩也长成一位美丽的姑娘。船夫和妻子已经去世了，三个富有得难以形容的年轻人在那漂亮的宫殿里一起生活着。他们总戴着帽子，没人知道他们的头发是金的。

　　面包师的妻子和酿酒师的妻子从王宫的窗口看到了他们，但怎么也没想到自己就是他们的姨母。一天早上，两个姨母看到那两个兄弟正和小妹妹左在阳台上，他们都没有戴帽子，正在互相剪头发。那是一个阳光明媚的早晨，金色的头发闪闪发光，照得人睁不开眼。两个姨母立刻就疑心他们就是自己妹妹被丢在河里的孩子。她们开始注意这三个年轻人：他们每天早晨都要剪掉一些金发，而第二天早上头发又长成跟原先一样长。从此，两位姨母为自己的罪行开始害怕起来。

　　同时，国王也隔着栅栏注意到对面宫殿的花园和住在那里居住的三个年轻人。他想：他们正是我希望我的妻子为我生的那种孩子，他们多像她答应给我生的孩子呀。但他从没看到过他们的金头发，因为他们总是戴着帽子。

　　国王开始和他们谈起话来：“你们的花园多美啊！”

　　“陛下，”姑娘回答，“这个花园里有世界上所有的美景，如果您肯赏脸，尽可以来这里散步。”

　　“非常愿意，”于是他走进花园并和他们成了朋友。“既然我们是邻居，为什么你们明天不到我家里来吃午饭呢？”

　　“啊，陛下，”他们回答，“这样会给宫里添麻烦的。”

　　“不会的，”国王说，“你们的到来会使我非常愉快。”

　　“既然这样，我们接受您的好意，明天就到您那里去。”

　　王后的两个姐姐知道这次邀请后，急忙跑去找那个老妇人，她们当年就是把三个婴儿交给她让她杀死的。“哦，曼加，你当初是怎么处置那几个孩子的？”

　　老妇人说：“我把他们连篮子一起扔下河去了，可篮子太轻，漂在水面上。至于后来是不是沉下去了，我没有看到。”

　　“可恶的女人！”两个姨母大叫起来，“那几个孩子还活着，国王已经见到他们了，如果他认出了他们，我们都得死。现在需要阻止他们到王宫来，得让他们真的死掉。”

　　“这个我来办。”老妇人说。

　　她装扮成一个讨饭的女人，来到花园栅栏处。就在这时，姑娘正在花园里四处观赏，像往常一样，她说：“这个花园还缺什么呢？什么也不缺了，世界上所有美妙的东西这里都有了！”

　　“啊，你说什么也不缺？”老妇人说，“孩子，我看还缺一样东西。”

　　“还缺什么？”姑娘问道。

　　“会跳舞的水。”

　　“在哪里能找到呢……？”姑娘刚开始问，老太婆就不见了。她哭了起来：“我还以为我们的花园里什么都不缺了，可是，可是还没有会跳舞的水。会跳舞的水，多么奇妙啊！”就这样，她哭啊，哭啊。

　　两个哥哥回来了，看到了神情沮丧的妹妹，问道：“发生什么事？你怎么了？”

　　“噢，请你们不要管我。刚才我在花园里说这里拥有世界上所有美妙的东西，可一个老妇人走到栅栏边说：‘你以为什么都不缺，可还没有会跳舞的水。’”

　　“就因为这件事吗？”大哥说，“我去给你把这东西找来，这样你就会快乐了。”他把自己的一枚戒指戴在妹妹的手指上：“如果戒指的宝石变了颜色就意味着我死了。”然后他骑上马奔驰而去。

　　他骑马奔跑了很长一段路后，遇上了一位隐士，隐士问他：“年轻人，你去哪里？你去哪里？”

　　“我去找会跳舞的水。”

　　“可怜的孩子！”隐士说，“你是去送死！你不知道那里有多危险吗？”

　　年轻人回答说：“不管多么危险，我也要找到它！”

　　“好吧，你听着，”隐士说，“看到那座山了吗？你到山顶上去，会看到一大片开阔的平地，在那中央有一座漂亮的宫殿。在宫殿大门口有四个手持宝剑的巨人。要注意：当巨人闭着眼时你不能进去，明白吗？只有当他们睁开眼睛时你才能过去。那里有一扇大门：如果你看到门开着，不要进去，如果你看到门关着就可以推门进去。你还会碰到四头狮子：如果它们闭着眼，不要走过去，当你看到它们睁开眼睛就可以过去了，然后就可以找到会跳舞的水了。”小伙子向隐士道别后，骑上马向山上跑去。

　　上山后他看到宫殿的大门开着，四个巨人闭着眼。“我得等一等……”他想，便在那里等。一等到巨人睁开眼睛，大门关闭，他就走了进去，然后等到狮子睁开眼，立即从它们身边走过去。他找到了会跳舞的水。小伙子取出随身带的瓶子灌了满满一瓶，趁着狮子再次睁开眼睛时溜了出来。

　　哥哥离开的这几天，小妹妹一直满心焦虑地看着戒指。当她看到哥哥带着会跳舞的戒指回来时，想想看，她是多么高兴啊！他们拥抱，亲吻，紧接着拿了两个金盆放在花园里，把会跳舞的水放在盆里，水就从一个盆里跳到另一个盆里，小妹妹满心欢喜地站在那里看着，她此刻确信花园里已经有了世上一切珍稀的东西了。

　　国王来了，他问他们为什么没来一起吃饭，他等了他们很长时间。小妹妹解释说，因为花园里没有会跳舞的水，所以她的大哥想办法去寻找并把它带回来。国王很赞赏他们新得到的景致，并再一次邀请三个年轻人第二天去赴宴。两个姨母又派老妇人来了。她看到会跳舞的水感到很震惊，于是对小姑娘说：“现在你有了会跳舞的水，但还缺少会奏乐的树。”说完就转身走了。

　　两个哥哥回来了，小妹妹对他们说：“我亲爱的哥哥，如果你们爱我，就请你们把会奏乐的树找来。”

　　这一次二哥说：“好吧，我的小妹妹，我去把它拿回来给你。”

　　他取下自己的戒指交给妹妹，骑上马一直跑到曾帮助过他哥哥的隐士那里。

　　“什么！”隐士说，“取会奏乐的树可是件难办的事。听着，你应该这样做：爬上山，像你兄弟一样做，留心巨人、大门和狮子，然后你会发现一扇小门，上面挂着一把小剪刀。如果剪刀合着，不要过去，如果它打开着就可以走过去。接着你就可以发现一棵每一片树叶都在奏乐的参天大树。你爬上树折下最高的树枝，回去后种在你的花园里，它就可以生根存活了。”